Como ha demostrado 2022, si hay algo de lo que podemos estar seguros es de la incertidumbre. De manera unánime entre el colectivo internacional de estrategas económicos, profesionales financieros y expertos en inversiones, el año se ha caracterizado por el comportamiento a menudo tumultuoso del mercado económico global. ¿Cuál ha sido la causa de los picos y valles de los precios de las acciones que han mantenido a los expertos de la industria con mucho material para la especulación? Elige tu opción. No han faltado variables que chocan para crear discordia y confusión en el mercado. Una volatilidad persistente, una sucesión sin precedentes de aumentos de las tasas de interés, una inflación monumental de los bienes de consumo... todos estos actores han desempeñado papeles impactantes al avivar los temores de una recesión inminente. Se ha pronosticado un mercado bajista y, según un consenso cada vez mayor entre los pronosticadores económicos, es inevitable.
Esto plantea la siguiente pregunta: después de un año de rentabilidades negativas para muchas clases de activos importantes, ¿a qué pueden recurrir los asesores financieros para que las carteras de sus clientes estén adecuadamente protegidas independientemente de las caídas del mercado?
Una respuesta que ha ido ganando terreno como posible solución a la inminente agitación económica se ha encontrado en inversiones alternativas, como los productos estructurados. Según un estudio reciente de FT Adviser, un tercio de los inversores en el Reino Unido dijeron que han comenzado a considerar formas de integrar alternativas en las asignaciones de cartera de sus clientes. La palabra clave es "considerando". La razón principal por la que no están tomando medidas es porque simplemente no saben lo suficiente sobre las oportunidades que se encuentran fuera del espacio de inversión tradicional. Al honrar la confianza que han construido con sus clientes, no se sienten cómodos arriesgándose con nuevos vehículos de inversión sin antes sentirse seguros de que los comprenden.
Antes de que sea posible avanzar para resistir las presiones de un mercado bajista mediante el uso de nuevas herramientas, es necesario abordar la brecha de conocimiento que impide a los asesores utilizar estas herramientas. Los factores clave que han creado la brecha entre la comprensión y la adopción son que muchos vehículos de inversión alternativos carecen de transparencia, tienen altos costos de compra y están compuestos de partes complejas. Ni siquiera se puede contar con las alternativas que prometen protección contra las caídas (es decir, fondos de cobertura de acciones a largo y corto plazo) como apuestas seguras para lograr tasas de retorno netas consistentemente altas.
Estas consideraciones plantean la pregunta: ¿cuál es la mejor manera en que los asesores pueden diversificar la cartera de sus clientes y al mismo tiempo protegerlos de los peligros de un mercado bajista? Los productos estructurados pueden ser la solución. Para empezar, como los productos estructurados se basan en acciones reconocidas en los hogares, son más fáciles de entender que las alternativas “tradicionales”. Además, proporcionan parámetros bien definidos para su protección contra las caídas. Eso significa que los inversores saben exactamente cuánto puede caer un subyacente antes de que su capital esté en riesgo. En tercer lugar, los productos estructurados se pueden personalizar como pocas otras inversiones, lo que brinda a los asesores la libertad de adaptar los productos a las necesidades únicas de cada cliente (ya sea un mayor rendimiento o altos niveles de protección del capital). Este nivel de mitigación de riesgos, así como el establecimiento de límites, crean salvaguardas que se activan cuando el mercado alcanza niveles específicos. El resultado es una confianza más fuerte, una mayor estabilidad y (con suerte) una disminución del pánico, todo lo cual es especialmente importante cuando el mercado es errático.
A la seguridad que ofrecen los productos estructurados se suma la tecnología innovadora que permite a los asesores alcanzar los mejores resultados. Las plataformas fintech de vanguardia, como la proporcionada por Luma Financial Technologies, permiten una transparencia mucho mayor que nunca en el mercado de inversión alternativa.
No importa cómo se mire, los mercados bajistas son difíciles de navegar. La buena noticia es que, de cara a 2023, los asesores podrán brindar más comodidad que nunca a sus clientes, no solo al comprender la eficacia de los vehículos alternativos, sino también al poder utilizarlos de una manera que maximice el crecimiento de la cartera. . Con una volatilidad continua en el horizonte, nunca ha tenido más sentido diversificarse eficazmente aprovechando los beneficios que ya no están ocultos de los productos estructurados.
